Es ist nicht immer einfach, die Finanzierung für Ihr Startup- oder Wachstumsphasengeschäft sicherzustellen. Manchmal zögern Banken, Kredite zu vergeben, oder fordern eine persönliche Garantie für Kredite. Risikokapitalgeber (Venture Capitalists, VCs) oder Angel-Investoren suchen, wenn sie überhaupt zu finden sind, immer nach hohen Renditen und einer ordentlichen Portion Eigenkapital. Für den Unternehmer ergibt sich eine schwierige Situation. Wie können Sie weiterhin in Ihr Unternehmen investieren, ohne genügend Kapital zu finden?
Für Unternehmen, die auf der Suche nach einem glücklichen Medium zwischen der Welt der konventionellen Bankkredite und dem High Stakes-Spiel der Private Equity-Investitionen sind, könnte die einnahmenbasierte Finanzierung die Lücke füllen. Aber was ist einnahmenbasierte Finanzierung? Kurz gesagt, es handelt sich um ein Darlehen, das ein Unternehmen im Laufe der Zeit zurückzahlen will, indem es dem Finanzier einen Teil seiner künftigen Einnahmen verspricht, bis ein fester Dollarbetrag erreicht ist.
- Ein Darlehen mit einem festen Rückzahlungsziel, das über einen Zeitraum von mehreren Jahren erreicht wird.
- In der Regel wird ein Rückzahlungsbetrag in Höhe des 1, 5- bis 2, 5-fachen des Tilgungsbetrags gewährt.
- Rückzahlungsfristen sind flexibel; zahle den vereinbarten Betrag früher zurück, wenn du kannst, oder später, wenn du musst.
- Unternehmer verkaufen kein Eigenkapital und geben die Kontrolle nicht auf, wenn sie einnahmenbasierte Finanzierungen einsetzen.
- Finanzdienstleister, die auf Einnahmen basieren, arbeiten enger mit Ihnen zusammen als Kreditgeber, gehen jedoch unkomplizierter vor als Private-Equity-Investoren.
"Jeder macht es ein bisschen anders, aber die Art und Weise, wie wir einnahmenbasierte Finanzierung verwenden, besteht darin, einen Geldbetrag bereitzustellen. Das Unternehmen erklärt sich damit einverstanden, einen Prozentsatz seiner Einnahmen zu zahlen, bis eine festgelegte Summe gezahlt wurde", so BJ Lackland. CEO von Lighter Capital, sagte Business News Daily. "Wenn ein Unternehmen schneller als erwartet wächst, zahlt es uns in kürzerer Zeit, was bedeutet, dass unser ROI steigt. Oder es dauert länger als erwartet, was bedeutet, dass der ROI sinkt."
Generell ist die einnahmenbasierte Finanzierung mit einem Rückzahlungsbetrag verbunden, der etwa das 1, 5-fache bis 2, 5-fache des Hauptdarlehens beträgt. Das festgelegte Dollar-Ziel kann hilfreich sein, wenn ein kleines Unternehmen Vorgänge plant. Es ist jedoch wichtig zu erkennen, dass die Zahlungen aus der Einnahmequelle Ihres Unternehmens stammen, und entsprechend zu planen. Das bedeutet, bewährte Methoden beizubehalten (die Sie ohnehin befolgen sollten), z. [Siehe verwandte Geschichte: Jenseits des Bankdarlehens: 6 alternative Finanzierungsmethoden für Startups]
- Unternehmen in der Wachstumsphase, die zusätzliche Vertriebsmitarbeiter einstellen möchten
- Wenn ein Unternehmen gerade ein neues Produkt auf den Markt bringt
- Unternehmen stehen kurz vor einer groß angelegten Marketingkampagne
- Ein Unternehmen mit einem etablierten Markt, aber nicht groß genug für VCs
- Eigentümer, die einen Kredit nicht persönlich garantieren ODER Eigenkapital verkaufen möchten
Während die Fremdfinanzierung es den Eigentümern ermöglicht, die vollständige Kontrolle zu behalten, müssen sie manchmal ihr persönliches Vermögen als Sicherheit hinterlegen, und selbst dann ist es in der Regel für eine vergleichsweise dürftige Summe. Wenn es um Private Equity geht, scheuen Gründer häufig den Verlust der totalen Kontrolle über ihr Unternehmen, erhalten jedoch im Gegenzug die Ressourcen, das Netzwerk und die Erfahrung ihres Finanzierungspartners. Die einnahmenbasierte Finanzierung ist wiederum der Mittelweg. Während es unwahrscheinlich ist, dass Unternehmen wie Lighter Capital im Vorstand sitzen oder wirklich in das operative Geschäft eingreifen, sind sie am Erfolg und Wachstum des Unternehmens auf eine Weise beteiligt, wie es Banken nicht tun.
"Die Banken sind hauptsächlich darum besorgt, ihr Geld zurückzubekommen und eine kleine Rendite zu erzielen", sagte Lackland. "VCs und Engel suchen nur nach großen Verbesserungen. Sie verdienen ihr Geld mit 10x Rendite. Sie suchen ständig nach einem Homerun-Hit. Wir sind in der Mitte; wir nennen uns gerne VC lite. Wir sind da, um." helfen und reden, aber wir schauen dir nicht über die Schulter."
Ist eine einnahmenbasierte Finanzierung für Sie richtig?
Eine umsatzbasierte Finanzierung ist nicht für jedes Unternehmen die beste Wahl. Bevor Sie es weiterverfolgen, bedenken Sie Folgendes:
- Ihr Unternehmen sollte über eine festgelegte Einnahmequelle verfügen, aus der Schuldendienstzahlungen gezogen werden können.
- Ihr Unternehmen sollte einen etablierten Markt haben, der relativ stabil ist.
- Ihre Finanzen sollten in Ordnung sein. Stellen Sie sicher, dass Sie eine Zusammenfassung Ihrer Schulden, Einnahmen, Betriebskosten und zukünftigen Prognosen haben, und stellen Sie sicher, dass alles im Allgemeinen korrekt ist.
Bevor Sie Ihr Unternehmen zu einer Finanzierung verpflichten, ist es wichtig, die langfristigen Verpflichtungen zu berücksichtigen, für die Sie sich anmelden. Ein Darlehen ist ein Darlehen, und das bedeutet, dass die Rückzahlung ein Muss ist. Wenn es um einkommensabhängige Finanzierungen geht, scheint es, als ob mit dem Geld weniger Bedingungen verbunden sind, aber es ist ein Rezept für eine Katastrophe, wenn man es leichtfertig behandelt.
"Es ist unglaublich flexibel, aber es ist immer noch ein Darlehen", sagte Lackland. „Sie müssen bereit sein, diese Verpflichtungen zu erfüllen. Wir versuchen, es Unternehmern wirklich klar zu machen, aber wir sind ein Kapitalgeber und unseren Anlegern gegenüber verpflichtet. “
